我们正在慢慢接近那个点，所有人都开始意识到，AI 并不创造企业软件，也不创造安全可靠的系统，它的成本远远超过人们愿意承认的。 一旦价格开始上涨，人们就会大幅减少使用量或使用廉价版本，并且需求会上升。那些以低倍数交易的、如今仍然盈利的SaaS巨头将会更加深入地使用AI代理和工作流程。 他们的竞争对手将会为获得中等产品支付开发者工资+20-30千的token。您已经开始看到这种转变了。 只有几家公司有能力在季度内花费50-100亿美元，并且它们不是用AI的钱来做的。 多元化吧，因为SOXX和DRAM的叙述正在形成裂缝。 长期投资：CRM，VEEVA，INTU，ADBE（这可能是垃圾，但我以198元买到了）。