我已经在量子玩家中摸爬滚打了几个星期，试图找出哪些是实际上值得拥有或是所有都只是附有硬件路线图的空话。 $RGTI 一直在涌现，图表看起来很糟糕，过去一年峰值 $58，当前价格 $17，往往当任何东西下跌这么厉害，我想要知道它死了还是被遗忘了。

结果比我预期的复杂。

收入很差，真的很差。连续四个季度都超过了预期，TTM约为 700 万美元，股价为 600 亿美元。EV/Sales约为 835 倍如果你做了数学。这个数字就应该结束这个话题。

但我看到票面后被震惊了。他们在上一年通过股票发行获得了大约 382 亿美元，最快的一季度，当前他们在现金和短期投资中持有 589 亿美元。烧蚀率约为每季度 15 亿美元。这接近 10 年的续航时间，没有再次触及股权市场。如果我料想的是一个边缘上的稀释地狱，它现在不是那样了。

稀释已经发生。股权从 1.88 亿股到 3.1 亿股在一年左右上升。如果你在筹资期间保持着你会感到很难受，这解释了图表中很多。

是什么让我真正关注起来：收成5月11日。分析师达成$413万美元收入，这是上一季度的两倍。如果有人知道合同即将签署或这是一个乐观的噪声 estimate。如果他们成功，它是该公司的第一个真正的收入转折。如果他们再次缺失在这个估值中我看不到它的价格超过 $15 有什么支撑。

没参与但在打印观察。

完整分解如下，如果某人想查看指标：
https://www.stoxcraft.com/stocks/rgti
https://de.tradingview.com/symbols/NASDAQ-RGTI/

持有并且在赴就期望或是没有错过未成就使它难以触及吗？